私募股权基金投资决策流程

更新时间:2018-07-24 16:47 找法网官方整理 人浏览

  私募股权基金内部工作人员基本上分为三级,基金顶层是合伙人;副总、投资董事等人是基金的中间层次;投资经理、分析员是基金的基础层次。一个项目,从初步接洽到最终决定投资,短则三月,长则一年。那么,私募股权基金投资决策流程是怎么样的呢?现由找法网小编为大家介绍。

  一、私募股权基金投资决策流程

  1、寻找投资机会。投资经理准备行业研究,根据战略和投资计划,寻找标的并登记在《项目库》。

  2、初步调研。投资经理开展初步调研,并编制《初调报告》。

  3、签署保密协议。投资经理在企业提供资料时,与企业签订《保密协议》,企业如无意见,可不签。

  4、举行立项评审会。投资经理组织立项评审会,形成《初步立项报告》,通过后进入下一步流程。

  5、核心条件谈判。投资经理需在正式尽职调查前,与企业就核心交易条件进行谈判并达成初步意向,填写《投资意向书》,包括股权、增资方式,估值方式、估值区间,产业协同等。

  6、尽职调查。投资经理组织尽职调查小组,编制《尽职调查报告》。

  7、投资决策委员会。投资经理组织投资决策会,按照投资决策委员会议事规则进行决策,编写《投票登记表》《会议纪要》。

  8、签订投资协议。投资经理会同法务、财务等各部门起草《投资框架协议》《股权转让/增资协议》,经投资决策委员会审批。

  9、投后管理。投资经理或专职人员、派驻高管对投资企业进行跟踪管理和产业协同。

  10、投资退出。投资经理编制《投资退出方案》,经投资决策委员会决策退出。

  二、私募股权基金的市场作用

  (1)私募股权基金作为一种重要的市场约束力量,可以补充政府监管之不足。私募股权基金作为主要投资者可以派财务总监、派董事,甚至作为大股东可直接选派总经理到企业去。在这种情况下,私募股权基金作为一种市场监控力量,对公司治理结构的完善有重要的推动作用。为以后的企业上市在内部治理结构和内控机制方面创造良好的条件。

  (2)私募股权基金可以促进多层次资本市场的发展。可以为股票市场培育好的企业,私募股权基金壮大以后,可以推动我们国内创业板和中小企业板市场的发展。

  私募股权基金投资决策流程,找法网小编为大家介绍到这里,希望对大家有所帮助。私募股权基金的发展拓宽了投资渠道,可能疏导流动性进入抵补风险后收益更高的投资领域。若大家对私募股权基金投资决策流程还有什么不懂之处,可以在线咨询相关律师。

声明:该作品系作者结合法律法规、政府官网及互联网相关知识整合,如若内容错误请通过【投诉】功能联系删除。
点赞
收藏
还有疑问?立即咨询律师!
33344 位律师在线
1 分钟提问
5 分钟内解答
立即咨询
26秒前 用户188****9876 提交了咨询
相关知识推荐
购买股权私募基金是否违规经商办企业
您好,股权私募不一定违规。
私募基金可以作为股权质押合同基金吗?
你好,根据基金方面的管理规定
找法网咨询助手
官方
当前在线
立即咨询
找法网咨询助手提醒您:
法律所涉问题复杂,每个细节都有可能决定案件走向,若问题紧急,建议 立即咨询 律师,并详细描述自身问题,以获得 针对性解答。24小时在线,平均5分钟回复。
股权代持及私募基金纠纷,
您好。私募股权备案的流程如下,第一部前期您需要做好资料的准备,第二部材料就是前期准备的资料你需要润色以及包装然后就是提交材料等待审批结果的通过,若结果通过了你需
如何成立私募基金?成立私募基金需要什么条件?
设立私募基金需要满足以下条件: 1、名称应符合《名称登记管理规定》,允许达到规模的投资企业名称使用“投资基金”字样。 2、名称中的行业用语可以使用“风险投资基金
什么是私募基金和公募基金
《公司法》是公司制私募股权基金建立和运营的主要法律依据;《证券法》则规范着私募股权投资的退出渠道;《产业投资基金管理暂行办法》为深化投融资体制改革,促进产业升级
股权私募基金收益权分拆转让
根据《公司法》的规定,股权转让有两种方式。一种是内部转让,股东之间可以相互转让其全部或者部分的股权。另一种是外部转让,股东把自己的全部或部分股权转让给一个原本不
私募基金是什么 什么是私募基金
《公司法》是公司制私募股权基金建立和运营的主要法律依据;《证券法》则规范着私募股权投资的退出渠道;《产业投资基金管理暂行办法》为深化投融资体制改革,促进产业升级
请问私募基金怎么获利?私募基金的风险大吗?
您好,私募基金通过非公开方式募集资金,在募集对象上,私募基金的对象只是少数特定的投资者,和公募基金严格的信息披露要求不同,私募基金这方面的要求低得多,加之政府监
当护士回到医院时,护理部门不付工资怎么办?
对于用人单位一直不付薪水的,劳动者可以直接到仲裁委提起劳动仲裁。
我们中专安排我们实习。现在实习合同到期了,实习合同到期后,如果我们没有印章,如何解决这种情况?
没签合同但实习生要在实习期离职的,可以按照实习协议的约定提前向单位提出书面申请;如果协议没有约定,但单位的规章制度有相关规定的,则可按规定来申请离职。但单位如果